Comment comparer les bilans

Les comparaisons doivent toujours être des pommes avec des pommes, ou uniforme. Préparation de bilans communs est un moyen d`assurer la cohérence. Elle implique d`exprimer chaque poste du bilan en pourcentage. Chaque actif est exprimé en pour cent de l`actif total, et chaque élément de la responsabilité et de la ligne d`actions est exprimé en pour cent du total du passif et des capitaux propres. Au minimum, cela offre une comparaison alternative aux montants en dollars, mais il est généralement plus significatif aussi bien. Par exemple, vous pouvez analyser la trésorerie comme un pour cent de l`actif total ou de la dette historique comme un pour cent du passif et des capitaux propres.

Les ratios financiers sont un outil important pour comparer les états financiers. Utilisation du bilan, les ratios financiers peuvent fournir des informations importantes sur la liquidité et de levier d`une entreprise et l`efficacité avec laquelle il utilise sa base d`actifs et gère ses passifs. Il est particulièrement utile de combiner des éléments du bilan avec les éléments du compte de résultat pour calculer la rentabilité et de retour des ratios tels que le rendement des actifs et des capitaux propres. Rendement des capitaux propres est une mesure clé de la richesse des actionnaires.

Une analyse de référence fournit un cadre de référence contre laquelle les ratios de bilan et du bilan d`une entreprise peuvent être comparés. Il faut trouver des données financières de référence à partir d`un groupe de pairs, tels que les concurrents. Les groupes de pairs doivent être très comparables par rapport à la taille, secteur d`activité et de rentabilité pour que la comparaison soit significative. Ces données peuvent être difficiles à obtenir, mais la Risk Management Association publie ses études annuelles des états, qui contiennent des statistiques financières de référence ventilées par industrie. Les études contiennent taille commune des données du bilan et ratios financiers. Si votre entreprise sujet est un peu plus grand, vous pourriez être en mesure de le comparer aux sociétés cotées en bourse, pour lesquels l`information du bilan est disponible via les documents déposés Securities and Exchange Commission de ces sociétés.

Donc, les données financières beaucoup sont disponibles à titre de comparaison que vous trouverez peut-être qu`il est difficile d`arriver à des résultats concluants. Assurez-vous d`analyser les données aussi bien que possible. Cela signifie commune dimensionner le bilan et le calcul des ratios financiers remontant trois à cinq ans - ou plus si nécessaire. Rechercher des tendances à la hausse ou à la baisse. Si aucune sont évidents, erratique ou les résultats volatils peuvent indiquer un niveau de risque plus élevé d`affaires. Catégoriser les ratios financiers et les données de taille commune dans les catégories suivantes: la taille, la croissance, la rentabilité, la liquidité, l`effet de levier et de chiffre d`affaires. Si votre société soumise présente systématiquement les ratios financiers supérieurs à ses sociétés comparables, ce qui implique un risque d`affaires inférieur.