Comment calculer les ratios financiers

Contenu

Mécanique des calcul des ratios financiers
Personnaliser pour type d`analyse
Analyse de tendance
Analyse benchmark
les références
ressources

div itemprop="description" class="intro marginTop" data-module="article-intro">

Les ratios financiers sont calculés en utilisant une combinaison d`éléments de ligne des états financiers d`une entreprise. La plupart viennent de la feuille de déclaration de revenus et de l`équilibre, mais certains exigent également l`état des flux de trésorerie. Ils sont utilisés par les propriétaires et les investisseurs pour une variété de fins, y compris l`analyse de crédit, la prévision, l`analyse comparative et les valorisations relatives, et peuvent être utilisés pour analyser les actions et les obligations d`une entreprise. Ils sont un moyen simple de résumer la situation financière d`une entreprise, y compris par rapport à ses pairs, et vous permettent de supprimer une partie de la subjectivité de l`analyse financière en appliquant des méthodes quantitatives.

Mécanique des calcul des ratios financiers
Une feuille de calcul est un outil utile à utiliser pour calculer les ratios financiers. En premier lieu, la saisie des états financiers de la société dans la feuille de calcul. Ensuite, mettre en place une feuille séparée ou d`une section pour l`analyse du rapport. Entrez dans la formule de chaque rapport financier en reliant directement aux postes correspondants dans les états financiers. Cela vous permet de mettre à jour facilement l`analyse financière dans les années à venir si nécessaire, parce que les rapports déjà entrée sous forme de formules, nouvellement entrés résultats financiers iront à travers dans la section du rapport financier. En outre, la saisie des rapports sous forme de formules facilitent pour effectuer le contrôle de qualité.

Personnaliser Pour Type d`analyse

Personnaliser l`analyse du ratio basé sur le type d`analyse que vous effectuez en sélectionnant les ratios financiers les plus pertinents. Par exemple, si vous effectuez une analyse de crédit, l`analyse du rapport devrait contenir plus de ratios de couverture des flux de trésorerie et de levier. Une analyse de solvabilité se concentrer davantage sur la liquidité à court terme et le fonds de roulement. Toute analyse financière générale devrait contenir des ratios mesurant la croissance, l`effet de levier, la rentabilité, actif et du passif du chiffre d`affaires, et la liquidité de l`entreprise. Les ratios de rentabilité comprennent le rendement des actifs et le rendement des capitaux propres. taux de rotation, comme la rotation des stocks et des comptes à payer le chiffre d`affaires, fournissent des informations sur l`efficacité d`une entreprise.

Analyse de tendance

Analyser les ratios financiers pour les tendances. Cela nécessite le calcul des ratios financiers à l`aide d`au moins 3 à 5 ans de résultats financiers historiques de la société. Recherchez des tendances générales à la hausse ou à la baisse de la rentabilité et le rendement. Si aucune tendance claire est évidente, ce qui indique que la performance de l`entreprise est erratique, ce qui indique un risque plus élevé. Laissez un espace disponible dans la feuille de calcul dans chaque rapport financier de sorte que vous pouvez insérer les formules pour la croissance cumulative et les taux de croissance annuels composés, utiles dans l`identification des tendances. Les tendances sont particulièrement pertinentes lorsque vous essayez de prévoir la performance financière future.

Analyse Benchmark

analyse comparative financière consiste à comparer les ratios financiers de votre sujet société avec ceux d`un groupe de pairs, qui peuvent inclure les concurrents de l`entreprise. L`analyse comparative est particulièrement utile pour effectuer les évaluations relatives. Le groupe de pairs sélectionné devrait être composé de sociétés qui sont très comparables à votre sujet entreprise en termes de taille, la croissance, la rentabilité et secteur d`activité. Il fait peu de sens de comparer les résultats d`un petit fabricant rentable avec ceux d`une grande entreprise de logiciel, à croissance rapide et très rentable.